跨界喊话无力扭转房贷政策

要求银行松绑房贷与银行诉求相背

特约评论员马红漫

在楼市交投低迷背景下，地方政府祭出多种刺激方案“救市”。据报道，广西、浙江等多地纷纷喊话银行放松房贷政策，但银行对地方政府的政策松绑反应普遍冷淡。

近期楼市自行由热转冷，库存消化压力陡增。据上海易居房地产研究院统计，截至7月底，其监测的35个城市新建商品住宅库存总量为26594万平方米，环比增长1.4%，同比增长22.8%。楼市销售不畅必会波及到上游地市，进而触动地方财政“奶酪”。为此，许多二三线城市已然松绑限购，并通过多种财税补贴鼓励买家入市。但在商品房供大于求语境下，限购令取消所释放的购买需求并不足以消化现有库存，房市资金链条紧绷仍是束缚其交投的重要羁绊。为此，地方政府转而向银行系统寻求突围之策，希望通过松动限贷缰绳活跃楼市。

然而，行政喊话并未在银行界奏效，包括上浮房贷利率、严苛的房贷附加条件等并未应声而止。其实，今年5月央行也曾召集银行负责人要求对首套房贷倾斜，同样遭到商业银行集体“漠视”。显然，与2010年央行、银监会联合发文要求对第三套住房停贷时的情形相比，商业银行的态度正在悄然转变，其对行政指令的敏感性正降低，趋利避害的市场本性日益彰显。

商业银行决策方式的转型与金改日渐深入有着紧密联系。此前，商业银行享受国家信用隐性担保，在贷款投放中体现出明显行政指向，以至于此前大量金融资产向低效率部门配置，加剧银行坏账风险。如今竞争气息却已然在银行业界弥漫开来。其中一个典型的现象就是，余额宝等互联网金融产品高调来袭，推出了门槛低、收益高、交易便捷的投资产品。为防止大量存款搬家，商业银行不得不调整既有理财产品，主动向客户示好。原本刚性的银行利率体系由此松动，存款成本也随之水涨船高，让银行“躺着赚钱”的传统利差实际受到大幅压缩。

与此同时，银监会已正式批准三家民营银行的筹建申请，虽然民营银行的客户基础、市场口碑尚无法与大型商业银行比肩，但政策破题奏响了全面开放金融业竞争的“序曲”，难免在银行界激起一片涟漪。此外，存款保险制度框架已日趋明晰，银行破产将成为可能。这意味着银行的未来命运更依赖于市场的认可。因此在房贷问题上，商业银行更倾向于以收益与风险对称的市场逻辑进行衡量。既然房价上行动力有限、抵押物缩水风险增加，利率等贷款条件同向变化就成为必然。

可见，在以“无形之手”调配资源意识逐步强化格局下，地方政府要求银行松绑房贷的喊话会因与市场主体诉求相背而落空。这一现象表明，政府与市场的边界需得到进一步厘清。地方行政部门因楼市起伏而患得患失，正是因其自身经济利益牵涉其中。只有通过财税体制改革斩断两者间的纽带联系，才能恢复地方政府的中立立场，集中精力构建公平竞争环境，而不期望“跨界喊话”为楼市粉饰繁荣。(编辑刘晓忠)